[ 曾杰 ]——(2022-3-19) / 已閱1987次
作者：曾杰律師，金融犯罪辯護(hù)律師，廣東廣強(qiáng)律師事務(wù)所非法集資案件辯護(hù)與研究中心主任
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所謂跨國(guó)搬磚，即在不同的國(guó)家地區(qū)，利用某虛擬貨幣在不同地區(qū)的場(chǎng)外otc交易價(jià)差實(shí)現(xiàn)交易套利的行為，本質(zhì)上就是持幣交易套利活動(dòng)。
搬磚一般出現(xiàn)在不同的交易平臺(tái)，同一個(gè)幣種出現(xiàn)價(jià)格差異時(shí)，而在線下場(chǎng)外交易的情境下，同一幣種在不同的地區(qū)也會(huì)出現(xiàn)價(jià)格差異，因此也出現(xiàn)了交易套利機(jī)會(huì)，所以，跨境搬磚就興起。但是在此過(guò)程中，不同國(guó)家地區(qū)的場(chǎng)外法幣交易，就會(huì)涉及使用當(dāng)?shù)赝鈪R的問(wèn)題，比如在中國(guó)的比特幣交易者，到國(guó)外尋找到低價(jià)的賣(mài)家，但是需要使用當(dāng)?shù)刎泿�，比如美金�?gòu)買(mǎi)比特幣，當(dāng)?shù)氐馁u(mài)家收取美金，很多交易者會(huì)通過(guò)當(dāng)?shù)氐膿Q匯商戶(hù)將自己持有的人民幣換成美金，然后去找賣(mài)家購(gòu)買(mǎi)比特幣。此時(shí)，中國(guó)交易者尋找換匯行購(gòu)買(mǎi)美金，然后購(gòu)買(mǎi)比特幣進(jìn)行套利的跨境搬磚行為，在法幣交易情境下，就會(huì)出現(xiàn)一種爭(zhēng)論，即是否會(huì)涉嫌非法買(mǎi)賣(mài)外匯類(lèi)非法經(jīng)營(yíng)罪。
因?yàn)橛杏^點(diǎn)會(huì)認(rèn)為，這種跨境搬磚行為，本質(zhì)上是一種以虛擬貨幣為媒介的倒賣(mài)外匯的行為。
1.最關(guān)鍵的問(wèn)題，是判定行為是否屬于非法買(mǎi)賣(mài)外匯類(lèi)犯罪
首先，要構(gòu)成非法買(mǎi)賣(mài)外匯類(lèi)非法經(jīng)營(yíng)罪，其前提要件必須是一種以營(yíng)利為目的的經(jīng)營(yíng)行為，因?yàn)槿绻B“經(jīng)營(yíng)”都無(wú)法構(gòu)成，非法經(jīng)營(yíng)罪就無(wú)從談起。比如，沒(méi)有合法資質(zhì)開(kāi)設(shè)或者代理外匯按金交易平臺(tái)，情節(jié)嚴(yán)重的，在我國(guó)屬于非法經(jīng)營(yíng)罪行為，因?yàn)樵撔袨閷儆跓o(wú)合法資質(zhì)，以賺取傭金、手續(xù)費(fèi)為目的，針對(duì)不特定的按金交易投資者開(kāi)展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，但是參與外匯按金交易的投資者，其行為由于僅僅是該非法平臺(tái)的投資客戶(hù)，屬于私自買(mǎi)賣(mài)外匯的行政違法，其行為不能以經(jīng)營(yíng)行為定義，屬于個(gè)人私自購(gòu)買(mǎi)出售的投資行為。
而在跨國(guó)搬磚等行為中，也會(huì)有外匯私自購(gòu)買(mǎi)、出售的情況出現(xiàn)，該類(lèi)行為，是否構(gòu)成非法經(jīng)營(yíng)罪，也應(yīng)該嚴(yán)格根據(jù)非法經(jīng)營(yíng)罪之本意解釋。
比如某段時(shí)間人民幣與美金的匯率官方匯率是100美金兌換700人民幣，而某虛擬商品，在國(guó)內(nèi)的市場(chǎng)單價(jià)是700人民幣，即100美金一份，但是該商品在國(guó)外的otc市場(chǎng)價(jià)格維持在150美金左右一份（為了方便例舉，特意把價(jià)格差拉大，實(shí)踐中不會(huì)有這種價(jià)差出現(xiàn)），此時(shí)，張三想到一個(gè)套利的方式，即在國(guó)內(nèi)大量購(gòu)入該虛擬商品，然后通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)在國(guó)外銷(xiāo)售該商品。
具體的交易流程就是：張三使用人民幣大量以700人民幣一份的單價(jià)購(gòu)入，然后通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)在國(guó)外以150美金一份的單價(jià)出售，合計(jì)毛利潤(rùn)就是50美金。而商品售出后，張三需要把資金回流國(guó)內(nèi)繼續(xù)操作，獲得商品套利，此時(shí)張三選擇通過(guò)非法的地下錢(qián)莊付款的方式，將賺取的美金全部換成人民幣，回到國(guó)內(nèi)，此時(shí)，地下錢(qián)莊收取了每100美金1人民幣的手續(xù)費(fèi)，即張三實(shí)際的兌回情況，是每100美金，兌回699元人民幣。（當(dāng)然，地下錢(qián)莊的兌換價(jià)格會(huì)因?yàn)楣┬璋l(fā)生變化，比如張三在地下錢(qián)莊兌回了710人民幣，這也僅僅是一個(gè)意外的盈利結(jié)果，不能以此推定其以此營(yíng)利的目的。）
此過(guò)程中，如果單單只考慮非法買(mǎi)外匯的流程，張三的角色顯然就是一個(gè)地下錢(qián)莊的客戶(hù)，對(duì)于這類(lèi)行為，根據(jù)當(dāng)前大量國(guó)家外匯管理局公布的行政處罰案例和相關(guān)刑事不起訴案例，都認(rèn)定為這類(lèi)私自買(mǎi)賣(mài)外匯的行為屬于行政違法，因?yàn)檫@類(lèi)私自購(gòu)買(mǎi)外匯的行為并不是一種經(jīng)營(yíng)外匯的行為，其沒(méi)有從外匯的倒賣(mài)中獲利的目的。而非法經(jīng)營(yíng)罪的核心是“經(jīng)營(yíng)”應(yīng)該是不言自明的，張三的目的在于購(gòu)匯或者售匯自用，其自用的途徑是通過(guò)商品投資套利，其跨國(guó)銷(xiāo)售虛擬商品的問(wèn)題涉嫌的是相關(guān)個(gè)人所得稅、增值稅等稅務(wù)問(wèn)題，可以參照國(guó)稅函[2008]818號(hào)文規(guī)定，個(gè)人銷(xiāo)售虛擬貨幣的財(cái)產(chǎn)原值為其收購(gòu)網(wǎng)絡(luò)虛擬貨幣所支付的價(jià)款和相關(guān)稅費(fèi)。
此案有個(gè)爭(zhēng)議的焦點(diǎn)問(wèn)題，即張三的跨國(guó)搬磚套利和把外匯私自?xún)痘氐倪^(guò)程，是否屬于非法買(mǎi)賣(mài)外匯的行為？筆者認(rèn)為，張三的私自買(mǎi)賣(mài)外匯行為和跨國(guó)搬磚套利行為，屬于兩個(gè)獨(dú)立的行為，兩個(gè)行為有著不同的目的，行為模式和結(jié)果，兩者也不具有必然的關(guān)聯(lián)性，張三搬磚套利，低買(mǎi)高賣(mài)商品后，其行為就已經(jīng)結(jié)束；而張三通過(guò)地下錢(qián)莊兌換外匯也是處于不同的目的，該行為不會(huì)影響前一搬磚套利行為已然發(fā)生的事實(shí)，也不會(huì)影響其獲利結(jié)果，而張三是否通過(guò)地下錢(qián)莊兌回，還是把賺取外匯留在國(guó)外繼續(xù)做其他投資，還是通過(guò)合法的方式兌回，都已經(jīng)存在選擇的偶然性，因此，不能將兩個(gè)行為混同，將搬磚套利的營(yíng)利結(jié)果，扣在張三私自買(mǎi)賣(mài)外匯這一行為之上，否則就屬于一種類(lèi)推解釋。類(lèi)推解釋即對(duì)刑法條文沒(méi)有明確規(guī)定的事項(xiàng)，比照最相類(lèi)似的刑法條文規(guī)定的相關(guān)事項(xiàng)，作超出該規(guī)定含義范圍而推論適用的解釋。此處的“超出含義范圍”，核心點(diǎn)在于非法買(mǎi)賣(mài)外匯類(lèi)非法經(jīng)營(yíng)罪打擊的是針對(duì)外匯的經(jīng)營(yíng)行為，而不是使用外匯用于其他商業(yè)投資獲利的行為。
2.但是，商品銷(xiāo)售和買(mǎi)賣(mài)外匯套利，在何種情況下會(huì)認(rèn)定為一個(gè)統(tǒng)一非法買(mǎi)賣(mài)外匯行為？
即在行為人是以賺取外匯差價(jià)為目的，虛擬商品或者虛擬貨幣僅僅只是一個(gè)價(jià)值傳遞媒介的時(shí)候。
比如某虛擬商品在國(guó)內(nèi)國(guó)外的價(jià)格都是統(tǒng)一價(jià)格，比如都是100美元一份，如果張三通過(guò)銀行兌換美金，需要花費(fèi)700人民幣，但是如果通過(guò)某地下錢(qián)莊兌換，只需要花費(fèi)600人民幣就可以獲得100美金（但是這種情況不多見(jiàn)，司法實(shí)踐中，地下錢(qián)莊的外匯往往都會(huì)高于官方價(jià)，或者在官方價(jià)格上收取手續(xù)費(fèi)，從而實(shí)現(xiàn)獲利運(yùn)營(yíng)）。此時(shí)，張三選擇在地下錢(qián)莊支付600人民幣兌換100美金，然后在國(guó)際市場(chǎng)以100美元一份的單價(jià)購(gòu)買(mǎi)該虛擬商品，然后將該商品在國(guó)內(nèi)平價(jià)出售或者兌換獲得700人民幣，那么，張三至少就可以因?yàn)榈叵洛X(qián)莊的匯率差價(jià)，獲利100人民幣。此時(shí)，張三的行為，等同于在地下錢(qián)莊用600人民幣兌換了100美金，然后將100美金以700人民幣的價(jià)格倒賣(mài)出售或者在銀行結(jié)匯。筆者認(rèn)為此種行為就屬于一種倒賣(mài)倒賣(mài)外匯的行為，虛擬商品是否存在，都只是作為一個(gè)幌子，因?yàn)閺埲@利的關(guān)鍵，在于其利用了地下錢(qián)莊和官方兩者的匯率價(jià)差，此時(shí)，商品是否加價(jià)，就不再重要，搬磚套利行為在此種行為模式中就失去了意義，其目的不再是商品的低買(mǎi)高賣(mài)營(yíng)利，而是對(duì)外匯的倒買(mǎi)倒賣(mài)獲利。因此，此類(lèi)非法買(mǎi)賣(mài)外匯類(lèi)案件中，多會(huì)使用USDT等穩(wěn)定幣作為媒介，因?yàn)樵搸欧N價(jià)格相對(duì)穩(wěn)定，適合作為外匯價(jià)值的傳遞工具。
3.兩種情況如何區(qū)分？
在純粹的搬磚套利行為中，因?yàn)樾袨槿说臓I(yíng)利方式在于通過(guò)虛擬商品的低買(mǎi)高賣(mài)獲利，因此多會(huì)選擇使用比特幣、以太坊等價(jià)值波動(dòng)相對(duì)較大的幣種，而外匯的兌換，并不是其商業(yè)模式的重點(diǎn)，也不是其營(yíng)利目的的所在點(diǎn)。
司法實(shí)踐中，該類(lèi)案件屬于新型情況，罪與非罪的區(qū)分，司法實(shí)踐中最重要的除了法理的討論，就是事實(shí)和證據(jù)，而區(qū)分這兩類(lèi)行為的關(guān)鍵證據(jù)，比如：
1.案涉相關(guān)的虛擬商品或者虛擬貨幣，到底是一種價(jià)值相對(duì)穩(wěn)定的穩(wěn)定幣種，還是價(jià)格不穩(wěn)定的波動(dòng)幣種，因?yàn)榉�(wěn)定幣更適合作為外匯兌換套利犯罪的工具；
2.行為人出售相關(guān)虛擬貨幣時(shí)，是否加價(jià)，如果沒(méi)有加價(jià)，甚至降價(jià)出售，則可以判定這種自找虧損的搬磚行為僅僅只是為了快速套現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)兌換外匯套利的目的；而如果正常的低買(mǎi)高賣(mài)加價(jià)出售虛擬商品，則難以作為外匯套利的媒介，屬于可以證明是通過(guò)商品銷(xiāo)售獲利的目的；
3.在證據(jù)上，是否針對(duì)整體的交易流程，私自換匯、購(gòu)買(mǎi)虛擬商品，出售虛擬商品的價(jià)格進(jìn)行核算，因此，相關(guān)交易記錄、賬本、財(cái)務(wù)記錄等等，都非常重要。
這類(lèi)案件在定性上看似爭(zhēng)議很大，但實(shí)際上，最關(guān)鍵的問(wèn)題在于事實(shí)是否查清，證據(jù)是否充實(shí)，到底是以商品轉(zhuǎn)換為目的，還是以外匯倒賣(mài)為目的，此問(wèn)題清晰，定性問(wèn)題則迎刃而解。
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